资本市场的研究在确定财务会计准则中的作用

基于资本市场的研究在确定财务会计准则中的作用

和其他人一样，Brown和howieson也考虑了这个问题。他们观察到(Brown和Howieson，1998，第6页) ：基于资本市场的财务会计研究已有30年的历史，完全有理由进一步发展。一般来说，会计信息与资本市场主要变量之间的关系是基于资本市场55的会计研究。这些变量包括目标公司的股价、一段时间内的股票回报率或其系统风险。与股权法相比，投资会计处理中用成本法计算的EPS（每股收益）预测的每股收益率有多准确，是一个可调查的例子。尽管Brown和Howie50n对基于资本市场的研究在制定财务会计准则中的作用持乐观态度(他们自己的话) 、但他们也指出，这种效果是有限的。其中一个原因是预测能力标准作为研究的基础，具有与生俱来的局限性。这一标准背后的基本概念是。不同的会计准则就像不同的理论一样，可以通过评估他们预测某些相关事件的准确性来评估，比如预测股价的准确性。Beave r，Kenelly和Vo 5s(1968)阐明了这一标准，他们预见了实施中的几个困难？例如，选择要预测的事件。如今，这些困难仍然存在，并限制了预测能力方法的有用性。另一个限制是由管理者和研究人员之间的激励差异引起的。(SchiPPer，1994)。对管理者关注的问题和研究人员的反应不一定符合管理者的要求。管理者需要在决定是否变更法律法规之前得到答案，而研究人员往往直到变更后才会研究这个问题。当研究人员真正完成研究时，他们有时更强调方法而不是答案，并闪烁其词。在管理者看来，这项研究的相关性值得怀疑。尽管有这些和B rown和howieson提到的其他局限性，但正如他们所解释的，有充分的理由对基于资本市场的研究和灾害对准则制定过程的潜在贡献持乐观态度。例如，虽然会计历史悠久，但不会缺少研究问题：此外，目前的研究过程得益于更高质量的投资：受过良好培训的研究人员更容易获得数据。此外，还有许多发表研究的渠道。例如，从l 从992年到1996年，在世界主要会计学术期刊之一的《会计与经济学杂志》中， of Economics and Finance》三分之一以上的文章是资本市场实证研究的。除了传统的研究杂志外，出版业还向其他方向扩展，比如通过快速发展的电子出版物增加出版渠道。